昨日，中国工商银行发布公告，拟采取A+H股配股再融资，募集资金总额不超过人民币450亿元，所募资金将用于补充资本金。

　　每10股配售不超过0.6股

　　根据公告，工行此次配股，按每10股配售不超过0.6股的比例向全体股东配售，A股和H股配股比例相同。以3340亿股的总股本计算，可配股份约200亿股，其中，A股可配股份约为150亿股，H股可配股约为50亿股。此次募集的不超过450亿元人民币资金都将用来补充资本金。2009年末，工商银行资本充足率为12.36％；核心资本充足率为9.9％。

　　工行在5月召开的股东大会上称，再融资计划为发行250亿元人民币A股可转债，H股融资方式待定。工行董事长姜建清并在会上表示，此轮融资后，工行未来三年不再在二级市场融资。截至目前，工行再融资总额达到700亿元。

　　四大行计划再融资2870亿

　　至此，工、中、建、交四大行的再融资方案均已出台，融资规模达到2870亿元。其中，中行再融资规模最大，通过A+H配股和发行可转债共融资1000亿元，而建行和交行也分别通过A+H配股的方式筹资750亿元、420亿元。

　　几大国有行的大股东汇金公司此前曾表示，将积极支持工、中、建三行采取包括配股在内的再融资方式有序补充资本。由于市场普遍猜测汇金将继续增持几大国有银行，业内人士普遍认为此轮大行再融资对资本市场的影响将非常微弱。

　　国有四大行股本及融资情况一览

　　工商银行 建设银行 中国银行 交通银行（已完成）

　　公司总股本3340亿股 2337亿股 2538亿股 490亿股

　　A股总股本2510亿股 90亿股1778亿股259亿股

　　H股总股本830亿股2247亿股760亿股231亿股

　　总拟配股数量上限200亿股163.6亿股279.2亿股73.5亿股

　　A股拟配股数量150亿股6.3亿股195.6亿股38.9亿股

　　H股拟配股数量50亿股157.3亿股83.6亿股34.6亿股

　　总融资金额（上限）450亿元750亿元600亿元331亿元

　　A股融资338亿元28.9亿元420.3亿元175亿元

　　H股融资127亿港元820亿港元204亿港元177亿港元

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　　工银亚洲私有化

　　新快报讯在公布再融资方案的同时，工商银行似乎也没有忘记花大价钱整合香港业务平台。工商银行昨日公告称，董事会审议通过了一项关于中国工商银行（亚洲）有限公司私有化的议案（当中包括纯现金要约），但相关内容还须有关部门审核，待审核后再行公告。

　　工商银行2000年收购工银亚洲前身友联银行，计划打造成香港上市旗舰进军海外，但工行2006年已在香港上市，工银亚洲被外界视作“任务已完成”，因此多次传出将被私有化。工银亚洲7月27日突然停牌。

　　工行昨日在公告中并未透露有关出价。不过香港证券业人士估计，招商银行曾在两年前以高达三倍的市账率收购永隆银行，工行私有化工银亚洲不排除以相似水平出价，以此计算私有化每股价格可能超过40港元。即便仅以两倍市账率私有化，价格也达到27港元，较停牌前价格23.05港元溢价接近两成。

　　工银亚洲在停牌前已经连升多日，从21港元水平上涨近10％。受到消息刺激，香港市场上中小型金融股昨日继续水涨船高，大新银行大升5.4％至10.48港元，大新金融也升超过半成，中小型银行也普遍升约1％。

　　目前工银亚洲在香港设有44家分行、10间“理财金账户”中心及4家商务中心，总资产超过2150亿港元，2009年盈利为25.26亿港元。（彭琳）

　　机构观点

　　银行板块可能估值回升

　　针对工行的再融资计划，昨日机构纷纷发表看法，认为工行的融资计划符合预期，料对资本市场资金面的影响不大，不会对市场造成大的冲击。

　　交银国际昨日发表报告认为，工行A+H配股融资450亿元的方案符合预期，同时预计工行以每10股配0.35-0.45股的方式融资可能性较大。交银的报告称，由于中小股东承担比例不高，市场对此已反应较为充分。大股东汇金和财政部合计持股比例高达70.75％，其他股东实际仅承担131.6亿元。预计A股股东共承担75.13％，H股股东承担24.87％。预计未来3年工行资本充足率可达到11.5％的监管要求。

　　国信证券则表示，随着三大国有银行配股融资计划公布完毕，银行的集中再融资预期也兑现完毕，这一方面支持银行业务持续扩张，另一方面再融资担忧基本得到消化，这将支持板块估值继续得到修复和回升。由于8月份将进入银行中报披露期，预计银行板块业绩整体将取得一定增长，这也将支持银行板块的估值回升。