相关统计数据显示，4月中旬，非结构性人民币理财产品的平均预期收益率跌破4%，收于3.97%，创出近5年来新低，银行理财产品收益宣告“3”时代到来。

　　城商行收益率成“佼佼者”

　　银率网分析师闫自杰认为，银行理财平均预期收益率跌破4%，有两方面影响，一方面标志着在经过近一年的持续下跌后，银行理财已进入低收益区间；另一方面，对于投资者来说，寻求较高收益的银行理财产品会越来越难。

　　其实，在一季度最后一周出现小幅反弹后，银行理财产品的平均预期收益率就重回下跌通道。最新统计显示，4月9日至15日这一周，市场上共有948款银行理财产品发售。其中，人民币非结构性理财产品累计发售864款，平均预期收益率为3.97%，较前一周下降0.05个百分点。

　　今年初，人民币非结构性理财产品的平均预期收益率还能超过4.2%，但不到5个月时间便跌破4%，这是近5年来的首次。统计数据显示，2011年4月人民币非结构性理财产品平均预期收益率站上4%，之后5年一直保持在4%之上。

　　目前来看，城商行已经成为理财市场的“佼佼者”，产品收益率最高，股份制商业银行产品其次，国有大行最低。这在近期的理财产品收益榜中也有所体现，相比大行，中小银行在揽客方面更“拼”，且理财标的资产规模不大，风险容忍度更高。因此，可投向一些期限短、规模小的项目，而这些项目的收益率往往更高。国有商业银行理财产品收益率偏低，一方面是因为客户基础体量庞大，收缩利差的需求没有中小银行迫切；另一方面是因为国有大行发行更多产品是为了稳中求进，所以安全性要求更高，收益率自然会低一些。

　　从不同银行类型来看，4月18日至24日，国有商业银行发行的人民币非结构性产品平均预期收益率3.44%，较前一周下降0.16个百分点；股份制商业银行发行的此类产品平均预期收益率4.06%，较前一周下降0.01个百分点；城市商业银行发行的此类产品平均预期收益率4.13%，与前一周持平。可见，目前城商行理财产品不论是发行量还是收益率都名列前茅，其人民币非结构性产品的平均预期收益率为4.13%，高出国有商业银行同类别理财产品收益率0.69个百分点。

　　需提高风险防范意识

　　业内人士认为，短期内低利率时代并不会结束，包括银行理财在内的各类理财产品收益仍会小幅下跌。另外，年内仍存在降息空间，投资者购买银行理财产品要注意期限“宜长不宜短”。

　　闫自杰提醒，银行理财产品在我国居民投资理财市场的份额和地位举足轻重，其收益走低一定程度上是市场投资回报率逐渐走低的一个缩影，部分追求较高投资回报率的人群，如果没有正确认识收益走低的现实，容易购买一些虚假的高收益产品。投资者需提高风险防范意识，不要盲目轻信宣传广告中的高收益产品。

　　据中国电子银行网监测，4月25日在售预期年化收益率在6%(含)以上的银行理财产品有4款。本期预期收益率最高为13.5%，4款保本浮动收益型和1款保证收益型理财产品受到关注。全国理财产品方面，预期收益率最高的是12.5%，3款保本浮动收益型产品受到关注。区域性理财产品方面，预期收益率在5%(含)以上的有9款，1款保证收益型理财产品受到关注。