5日机构强推买入 六股成摇钱树
华宇软件个股资料操作策略咨询高手实盘买卖 华宇软件:云平台及外延并购助力增长 类别：公司研究 机构：川财证券有限责任公司 研究员：程杲 日期：2016-01-04 专注法检领域大数据的采集者。华宇软件主营电子政务,客户覆盖法院、检察院、司法行政、食品安全、企事业单位等。我们看好公司1)研发储备深厚,令公司对政策动向的反应远超同业;2)公司近年来外延并购积极,且行业专注聚焦,业绩贡献显著。我们预测公司2016年归母净利润3.3亿元,对应2016PE47倍,处于计算机行业较低水平,维持增持评级,目标价65元。 未来公司增长驱动因素主要包括:1)传统领域现有客户的更新需求,例如法院系统升级为数据中心,视频高清化等。2)大数据解决方案已经成为新的协同产品线,所有子公司将在法院、检察院、食品安全、工商行政管理等行业推进拓展大数据产品的销售。3)收购带来的协同效应,所有产品线共用同一销售平台。4)产品通用化、和直销渠道复合销售带来的成本下降。 定增提升云服务能力。公司拟募集10.7亿元投向云研发产业化项目等项目,此次定增后华宇将具备云研发及产业化平台,以云计算、SaaS、PaaS层核心业务研发为主线,助力法院、检察院、食品安全等领域的业务数据整合,提升整体解决方案能力。 万户网络:协同OA厂商受益自主可控浪潮。万户的优势在于已经完成OA的产品化,产品质量及实施交付能力均优于同业,目前万户主要客户为三甲医院,目前订单饱满。OA属于泛电子政务概念,在国家推进自主可控浪潮下,与华宇视频产品必然形成高度客户协同。 亿信华辰:大数据业务板块领头羊。亿信华辰在语义分析等非结构化数据处理方面具有优势,目前客户主要是进出口银行,卫生,船舶,税务等。目前公司大数据业务主要就是亿信华辰的BI产品收入,目前业务增速可达50%。 华宇金信:食品安全投入高速增长。华宇金信主营食品安全监控信息化解决方案,核心能力在于政府获单能力。目前主要面向北京,三亚,武汉,南宁等市级政府客户。华宇金信目前主要品类有饮用水、食品添加剂、奶粉等,产品架构统一,跨品类成本低。食品安全法推动了政府对食品安全监控的投入,需求呈现高速增长,公司14年营收6000万,15年预计营收将达到1亿元。 |