明日最具爆发力六大牛股(11月29日)
对于国内特色原料药企业转型制剂企业出口国际规范市场，我们的观点是"厚积，以待薄发"。华海药业产业升级路线日益清晰，中长期趋势向好，但过去几年业绩连续低于市场预期，预计短期业绩波动仍较大。在不考虑增发摊薄因素下，维持2011年-2013年每股收益至0.42元、0.54元、0.69元(2011年业绩预测含有部分地产业务，每股收益0.40元，是2011年股权激励行权底线)，对应2011年-2013年市盈率为34倍、26倍、21倍，维持"推荐"评级。(国信证券 ) |
