券商最新评级 18股现抄底良机
中信建投:给予香雪制药“增持”评级 我国不同地区流感爆发时间有差异性,虽然北方流感活动比例稳中有降,但南方流感样病例数仍在上升通道。香雪制药 所在的广东省流感高峰期往往在6月左右。虽然重症比例显著降低,但广东地区流感病例中甲流所占比例在60%左右,仍处高位且有所增加。受此刺激抗病毒感冒药产品需求估计将增长。公司抗病毒口服液是广东地区感冒用药的龙头产品,也被证明是甲流的有效防治用药,和所产板蓝根颗粒合计占据广东感冒中成药市场35%的市场份额,公司也在积极开拓华南地区以外市场,提高产品覆盖,将会充分受益用药需求的增长。 目前股价已经低于发行价33.99元,而且公司生产线已达产能极限,但产销率保持100%,产品供不应求态势明显,公司扩产后盈利大幅增长的确定性大。我们预测公司2010年至2012年每股收益分别为0.61元、0.97元和1.65元,参考目前中药板块的估值和公司超过60%的复合增长率,合理估值水平在29.16元至34.02元。公司的业绩由于甲流疫情刺激和超募资金的后续收购,将有较大超预期的可能,建议投资者积极关注。 (中信建投) 上一页 [1] [2] [3] [4] [5] [6] [7] [8] [9] [10] [11] [12] [13] [14] [15] [16] [17] [18] 下一页 |
