他们不是土生土长的上海人，为了创造更美好的生活，他们比同龄人多了几分拼搏的劲头。

“副业”开公司  收入颇丰

吴女士今年刚刚28岁，已经拥有了自己的贸易公司。虽然创业初期比较艰难，但现在公司业务越做越多，收入也稳定下来。这家公司可以让她每年获得30万元的收益。更令人折服的是，这家公司还只是她的“副业”，她自己求职在一家外贸公司，每月的收入还有15000元左右。她坦言自己开公司相当辛苦，很多时候都想放弃，不过，想想现在多拼搏一下，将来可以过得更舒服点，也就坚持下来了。

吴女士的先生在一家外资企业工作，月收入10000元。他们有一个1岁的宝宝。现在吴女士一家和父母同住，买菜烧饭都不用他们操心，连宝宝都可以得到全天照顾，这很让吴女士省心，也让她和先生有更多时间在外打拼。一家人每月的开销约5000元，每月的现金结余有20000元，其中拿出了1000元用作基金定投。

夫妻俩年终奖有2万元，与保险费支出2万元正好相抵。不过，贸易公司目前稳定的年收入有30万元，这让家庭每年的收入多了不少。吴女士一家每年旅游、购置新物等的费用约5万元。另外，吴女士的父母收入比较少，她和妹妹决定从今年开始每人每年拿出1万元钱，给父母做点投资，用作将来养老筹备。对于这笔资金如何投资，希望专家指点。

家庭资产结构还比较简单

现在，吴女士家庭有现金及活存2万元，定期存款14万元，投资股票约15万元，基金定投部分的市值约2万元，收藏品约2万元。谈到房产时，吴女士告诉笔者，由于是新上海人，他们现在只在龙华地区有一套自住房，当初买房向父母借了60万元，2007年还了20万，目前还欠父母40万元，房屋市值约150万元。这样算下来，家庭净资产有145万元。

在保险方面，吴女士一家都购买了分红型的保险。每年3人的保费支出共约2万元。其中，宝宝购买的一款成长型保险，每年保费约3000元，15~17岁每年返1500元，18~20岁每年返6000元，25岁时返还15000元，60岁再返还15000元。他们夫妻二人都购买了分红型的重疾险，先生的保额是16万元，吴女士自己的保额是14万元。吴女士说，每年的红利能分多少记不清了，并不是很多。其他还购买了点小额的意外保险并附加了住院医疗保险。

                           希望再购置一套房产

吴女士现在最想解决的是房子的问题。她和先生现在欠父母40万元，他们希望可以将这笔钱投入新房购买中，既可以还父母的钱，又可以尽尽孝心。至于房屋的位置，他们希望是离现在不远的徐汇地区。一来距离近些可以照顾老人，二来孩子将来一般会在徐汇区读书，可能需要老人照顾，他们希望孩子的学校离父母居住的地方近些。买房需要的资金可不少，他们希望3年内可以实现这个愿望。所以，现在他们需要奋力打拼、好好理财。

                          今后如何投资保值？

对于现在的收入，他们都很满意，只是有了收入如何打理比较头疼。现在投资的股票有15万元，基金每月1000元定投。

作为上海这座国际大都市的“新移民”，吴女士希望她和先生挣来的辛苦钱可以保值、增值。较大风险的投资会获得较高的收益，但也很可能遭受损失。考虑到3年内买房的心愿，她希望近几年可以采取保守、稳健的投资方式。当然，吴女士也考虑到她和先生现在还很年轻，还可以承受一定的风险。所以，投资的方式到底如何选择需要请专家细细指点。

专家建议一 资产配置分析和投资建议

家庭资产状况分析

吴女士家庭的收支和资产负债情况，主要有以下特点：

没有充分利用财务杠杆。吴女士的总资产185万元，负债40万元，但因为是向父母借的，还款较为灵活宽松，对家庭财务安排影响较小。应急准备金安排合理，家庭的结余比例77％，结余较高，总的家庭支出安排较安全。吴女士可以适当增加负债，以增加投资回报或者实现生活目标。

投资资产形式单一，主要为银行存款和股票房产。吴女士的年度收入总计为62万元，都为工资类收入，基本无理财收入，金融资产主要为定期存款和股票，吴女士家庭可以选择更多投资工具，使资产增值。

家庭风险保障不足。吴女士年度总支出为14万元，消费支出12万元，保障支出2万元，年保障支出占家庭年总收入的3%，比例偏低，说明保障安排还可以加强。在家庭责任重大的生命周期内，吴女士和先生家庭保障方面都有不足，险种和保额都需要增加。

资产配置相关建议

吴女士提出的生活安排计划主要是1、近期目标：3年内购买一套市中心房产，给父母居住；每年1万元的投资，给父母做养老金。2、长期目标：资产可以保值增值。

吴女士想在徐汇地区购买一套房产给父母住，目前徐汇区的房价每平方米在2.5~3万元左右，吴女士可以在3年内选择250~300万元左右的房产，最好能够自筹100万元以上的首付款，然后充分利用公积金贷款同时辅以商业贷款，才能保证每月的还款不会影响到生活质量，目标可以实现。由于目前吴女士家庭除了房产以外的流动资金总共只有30余万元，差距还比较大，因此还需要努力，但好在他们月度结余较高基本能达到2万元左右，而贸易公司的30万元较稳定的年度性收入，又能帮助他们尽快积累家庭资金，因此如果夫妻俩的工作收入和贸易公司收入能够在未来几年继续保持目前的良好发展势头，这个购房的目标并不难实现。

吴女士可以通过调整金融资产组合，进行多样化投资，达到保值增值的目的。根据吴女士目前的财务状况，有以下资产配置建议：

保留应急资金不变。按吴女士目前状况，保留的2万元资金可以选择活期存款和货币市场基金投资，作为应急金以备紧急之用。

养老和子女教育规划。父母和吴女士夫妇的养老金、子女的教育金将是今后要考虑的生活目标的重要部分。基金的定期定投是一种可以利用复利效应的不错选择。作为一种长期投资的工具，基金定投最大好处是摊薄投资成本，最大限度地降低了风险，获得较高的收益。吴女士每月的结余，可以通过基金定期定额投资，安排父母和自己的养老金，以及子女教育金。目前的定期存款，可以选择投资各类基金，这是较为稳健的投资方式。

完善家庭保险。吴女士家庭双方的收入相差较多，吴女士为家庭主要经济来源，一旦出现问题，会给家庭带来不小影响。吴女士夫妇双方仅购买了重大疾病险是不够的，并且在保额方面应该让家庭经济的主要支柱吴女士多投保。建议吴女士和先生增加一定金额的万能寿险，以及住院医疗保险和人身意外保险。宝宝选择健康保险和意外保险即可，并不作为主要投保对象。全年的保险费用，不超过5万元为好，在考虑支出的前提下，保额是年净收入的10倍最佳。

具体投资建议

应急金投资分配。现有2万元活期存款中的1万元以活期存款存放，1万元以货币市场基金存放，选择代发工资的银行为好。

多元化投资。多样化投资可分散理财风险，同时还能获得来自于不同投资领域的市场机会。建议吴女士在投资股票之余，选择其他形式的投资，如基金、银行理财产品。这些投资操作简单并且稳健，适合工作繁忙的投资者，长期平均年收益在8％左右。建议吴女士将现有80％定期存款改为基金投资，主要选择开放式基金，一般购买老基金为好，发行了一段时间，持续的业绩表现优于平均水平的基金是选择对象。基金投资策略方面，建议考虑选择3~4只开放式基金投资，包括债券基金、混合型基金、偏股型基金，构建基金组合，一般根据市场情况动态调整投资比例，在股市看好的形式下，增加偏股基金的比例，相反的行情，则增加债券基金比例。目前可以在混合型基金上投资相对多一些。以后每月结余的75％，采用定期定额投资开放式基金的方式，来加强家庭财富的积累。另外，银行理财产品一般能获得5％左右的稳定收益率，风险相对较低，银行理财产品也是可作考虑的投资配置。

吴女士近3年内可以主要依照以上方式配置资产，随着市场情况和家庭情况的变化，吴女士需要适时调整理财目标和资产配置。

                首届“上海十佳理财之星”

                              民生银行上海分行    胡立力

专家建议二：保险建议

关于父母的养老保障。吴女士和妹妹预备每人每年拿出1万元钱，给父母用作养老筹备。可以选择用这笔钱为父母购买养老年金保险，养老年金保险不同于其他保险，它防范的是因“活得太久”而导致的财务风险，养老年金保险帮助我们把富余的钱存起来，确保在年老需要时能够源源不断地流回口袋。

关于家庭的保险保障。吴女士夫妇都已购买了重大疾病保险及意外险、医疗险，也为孩子准备了教育金保险，家庭保障较为完整。但吴女士夫妇均未购买寿险类保障，保障力度显得不足。

保险是降低风险、减少损失的有效方法。一般来说，寿险保额应为其年收入的5～10倍为宜，而吴女士夫妇目前的寿险保障分别为16万元和14万元，保额显得不足，保费支出却并不算低(一年1.7万元)。究其原因，主要是夫妇俩投保了费率较高的产品。我们建议以定期寿险的形式作为家庭保险保障的主要补充，因为定期寿险这种形式能以较低的成本有效提高保障力度。吴女士夫妇若选择“财富定期寿险”保额40万元，选择20年交清，交至60周岁，年保费也不过1000多元。

同时，吴女士夫妇希望采取保守、稳健的投资方式，那么可以选择部分万能险作为家庭稳健投资篮子中的一分子。万能险的最大特点是在获得较稳定收益的同时也享有保障。同时它的灵活性较强，可以根据不同年龄阶段责任的不同而随时调整保障额度。此外，万能险的保费也可灵活调整。比如，每年可以将年底奖金的一部分作为额外趸交资金来增加个人账户价值为养老添砖加瓦。因此，既稳健又灵活的万能险可以作为吴女士夫妇稳健投资的不错选择。

太平人寿上海分公司     秦一