充电桩空间巨大 政策力挺再获青睐

　　上周，家具及装饰、家务电器、餐饮、其他专卖店、汽车零售、葡萄酒、计算机存储和外围设备、影视音像、水运、多种公用事业居前十。其中，影视音像、多种公用事业排名分别为第8和第10，是跻身前十名的新晋者。

　　餐饮行业近一月内稳居前三。国家统计局数据显示，2014年我国餐饮行业市场规模2.79万亿，艾瑞咨询测算2014年国内餐饮O2O收入规模接近1,000亿元，渗透率仅为3.5%，餐饮消费属于必需消费，且消费频次高，再加上点评、团购、外卖等餐饮O2O消费习惯正在被大众接受，餐饮O2O在近年来颇受产业资本青睐。中银国际表示，目前国内餐饮行业还没有出现像麦当劳、肯德基这类大型连锁餐饮企业，主要是因为中餐的食材口味品种繁多，难以实现标准化复制，现阶段大多数餐饮企业只是O2O模式的被动接受者，未来餐饮连锁O2O的机会在于利用互联网做到线上引流、塑造品牌和高效运营，最终实现餐饮企业的品牌化与规模化。

　　电力设备与配件行业上周上升18位，排名第33。国务院总理李克强9月23日主持召开国务院常务会议，会上提出加快电动汽车充电基础设施和城市停车场建设。渤海证券认为，从长期看充电桩板块将是贯穿到明年的持续性的投资机会，行业将经历预期改善—订单增加—业绩兑现的成长过程，目前仅处于初期阶段，建设运营的主体仍以网为主，社会资本多数布局观望。按照国网规划，到2020年国内充换电站数量达到1.2 万个，充电桩450万个，而截至2014年，我国仅建成充电站723 座，充电桩2.8万个，市场空间巨大，千亿投资盛宴刚刚开启。个股方面，建议关注三类企业，一是在市场中具有一定口碑和供货业绩的大型设备提供商，这类企业最先受益；二是具有先发优势，快速抢占全国市场的运营类企业，资源排他性奠定了这类企业的确定性成长的基础；三是具有互联网思维，借力充电网络实现增值服务，有望达成多领域协同发展的企业，未来能源互联网和车联网的交互落地是行业的大方向。综上，推荐奥特迅、特锐德、万马股份、动力源和中恒电气。

　　家务电器行业近三个月排名持续上升，目前排名第2。渤海证券表示，创新推动了家电行业的转型升级和技术进步，从海尔提出 “人人创客”战略到美的投资开放创新平台等举动不难看出创新的重要性。上周国美举办了首届国美杯·智能生活全球创客设计大赛，拟通过富有创造力的智能产品来进一步推进其智能生态圈的构建；同样在上周举办的科博会期间，长虹每天举办不同形式的创客活动来吸引参与者。互联网时代家电企业的研发创新已经由之前单纯依靠研发人员推动拓展到了包括消费者在内的全民参与。个股方面建议关注青岛海尔、美的集团、小天鹅A以及爱仕达。

　　纸品包装行业排名第44，较前周下降33名。9月华南地区产品价格开始下调(平均50~80 元/吨)，本期数据已经显示纸价呈现跳水状态。全国其他地区前期没有提价，故价格表现暂时相对平稳。逐步进入传统旺季，价格不涨反跌，一方面是废纸成本继续走弱，另一方面说明下游需求复苏不及预期。中金公司表示，正在重新审核公司盈利预测(纸价下调和人民币贬值)。四季度能否提价有待进一步谨慎验证。由于需求不振和纸价旺季下跌，股价底部反弹高度有限。

　　一个月来排名持续上升的行业还包括：家务电器、葡萄酒、旅馆与旅游服务、服装和饰物、医疗设备、包装食品、制药、药品批发与零售、石油钻探设备与服务、家用器具与特殊消费品、工业品贸易与销售等。(上海证券报)