【市场回顾】

　　A股：周五大小指数午后单边下行，上证指数收跌1%失守3500点和年线，创业板指数盘中创新高后回落，最终以绿盘报收。两市合计成交1.15万亿，较上日略有增加。盘面上，题材热点严重分化，元宇宙概念、云游戏、造纸、鸿蒙概念等板块逆市翻红；磷化工、电力、煤炭、钢铁、风能等板块跌幅均超过3%；个股跌多涨少，逾百只个股跌幅超过7%，而大涨7%的个股不足百只。总体来看，市场情绪快速降温。

　　美股：美国三大股指全线上涨，续创历史新高。周五，美股三大指数齐创收盘历史新高，纳指、标普500指数连续7天创新高，纳指盘中一度突破16000点整数关口。截至收盘，道指上涨203.72点，报36327.95点，涨幅0.56%；纳指上涨31.28点，报15971.59点，涨幅0.20%；标普500指数上涨17.47点，报4697.53点，涨幅0.37%。道琼斯指数累计周涨幅1.42%，标普500指数累计周涨幅2%，纳指累计周涨幅3.05%。

　　中概股：热门中概股周五收盘多数走低，新能源汽车股、券商股齐挫。掌门教育涨超10%，途牛涨超7%，凤凰新媒体涨近7%，携程、云集涨超5%，斗鱼、趣头条涨超1%。团车跌超8%，雾芯科技跌8%，一起教育、讯鸟软件跌超7%，微美全息跌近7%，嘉楠科技、优克联跌超6%，云米科技、涂鸦智能跌超5%，比特数字跌近4%，36氪、阿里巴巴、拼多多、京东、中网载线跌超3%。

　　欧股：主要央行保持宽松政策不变，欧股续创历史新高，德国DAX30指数周四收涨0.43%，英国富时100指数涨0.43%，法国CAC40指数涨0.53%，欧洲斯托克50指数涨0.54%，西班牙IBEX35指数涨0.11%，意大利富时MIB指数涨0.47%。

　　【要闻盘点】

　　中央重磅发布！推广氢燃料汽车示范应用，严控煤炭消费增长！新能源继续嗨？

　　11月7日，中共中央、国务院发布《关于深入打好污染防治攻坚战的意见》，从加快推动绿色低碳发展、深入打好蓝天保卫战、深入打好碧水保卫战、深入打好净土保卫战、切实维护生态环境安全、提高生态环境治理现代化水平、加强组织实施七个方面共提出40条细则。

　　点评：多家机构指出，氢燃料电池汽车是新能源汽车的重要技术路线之一，远期来看，氢燃料电池车有望实现与柴油车平价并减少能源消耗成本。在受到国家政策大力支持下，氢能和燃料电池汽车产业将迎来重大发展机遇，产业链的主要企业市场关注度有望逐步提升。

　　基金投顾迎强监管：告别“野蛮生长” 多方整改进行时

　　《关于规范基金投资建议活动的通知》界定了投顾业务范畴，并提出相关业务整改安排和时间要求。其中“四不得”成为核心要求，即不具有基金投资顾问业务资格的机构不得提供基金投资组合策略投资建议；不得提供基金组合中具体基金构成比例建议；不得展示基金组合的业绩；不得提供调仓建议。

　　点评：资深基金人士提及，像目前广泛存在的一键跟投、大V组合等业务形态，相当于也被纳入基金投顾业务范畴，面临整改，以后要被“正规军”收编，或是放弃组合“另谋出路”。

　　经济数据前瞻：10月份PPI大概率破11% 全年GDP增长8.2%

　　国家统计局将于11月10日公布10月份CPI、PPI数据。专家预测，10月份CPI将同比增长1.5%，PPI破“11”是大概率事件；由于经济下行压力加大，四季度需要财政政策保持积极，货币政策“稳中偏松”。

　　点评：我国财政政策与货币政策的走势需要考虑到海外形势。四季度我国财政政策大概率保持积极，货币政策大概率“稳中偏松”。一是我国在二十国集团领导人第十六次峰会上做出承诺，“避免过早退出支持措施”，短期之内我国收紧宏观政策是不可能的。

　　多地重大项目集中开工 新能源、新基建成“重头戏”

　　冲刺全年发展目标，稳投资正在加快步伐。近期，深圳、云南、福建等多地重大项目集中开工，加紧建设。其中，新能源、新基建项目成为“重头戏”。分析人士指出，多地重大项目加快启动，专项债等资金支持提速增效，预计四季度基建等投资有望企稳回升，为完成全年经济社会发展目标提供有力支撑。

　　点评：进一步优化投资结构、扩大有效投资。投资结构向新型基础设施建设、新型城镇化建设、重大工程建设等“两新一重”领域倾斜，引领资金投向乘数效应突出的先进制造、基础设施短板领域，扩大有效投资。

　　1万亿“基建法案”获国会通过，拜登“扳回一局”，还提到了“中国”

　　在民意支持率下跌之际，一场久违的立法胜利让美国总统拜登“扳回一局”。美国国会众议院5日晚投票通过总额约1万亿美元的跨党派基础设施投资法案。该法案早先已获得参议院批准，至此已在美国会两院获得通过，随后将送交拜登签署生效。

　　点评：分析认为，民主党在弗吉尼亚州州长选举中失利后，急需在立法方面取得突破提振士气。这促使党内保守派和进步派相互妥协，为立法扫除障碍。不过，“基建法案”较拜登最初提案大幅“瘦身”，对经济的提振作用有待观察，且将进一步增加联邦财政压力。

　　20CM涨停？股民嗨了！辉瑞新冠口服药刷屏 受益股来了！

　　从周末来看，辉瑞新冠口服药受到较多关注，在出现症状后的三天内服用该药，能将轻度和中度成年患者住院或死亡概率降低89%。辉瑞计划在本月寻求美国食品药品监督管理局（FDA）批准该药物，如果获批，辉瑞可能在今年交付。如果获得批准或授权，这项名为Paxlovid的疗法将成为第一个3CL蛋白酶抑制剂的口服抗病毒药物。3CL蛋白酶是新冠病毒复制时所需的一种关键酶，Paxlovid通过抑制3CL蛋白酶表达而阻止病毒自我复制，该药物主要通过改进当年的SARS药物而开发。

　　点评：对于A股来说，有投资者提出了一个选股思路，就是寻找辉瑞Paxlovid的上游原料药。PAXLOVID的有效成分是PF-07321332和低剂量ritonavir利托那韦，前者可以抑制SARS-CoV-2-3CL蛋白酶活性，从而抑制新冠病毒的复制，后者是一种HIV药物，主要作用是降低PF-07321332的代谢速度，提高其抑制效果。

　　突生变数！“元宇宙”大牛股份遭冻结，五大概念股警示风险

　　最近，投资圈都在谈“元宇宙”，一些股票也借机涨上了天。不过，这个板块中的一些股票的质地并不是特别高，无论是本轮行情龙头，还是刚出变数的易尚展示。周末，连续三个涨停的易尚展示突然发布公告称，公司控股股东刘梦龙被司法冻结585.82万股，占其所持股份比例18.16%，占公司总股本比例3.79%。此前，该公司正在策划股权转让，二股东林庆得有望入主。而且，此前林庆得拟提供不超5000万元借款 加大公司对元宇宙行业的投入。市场认为，刘梦龙出现股份冻结的情况，对这一系列资本运作可能产生不利影响。

　　点评：关于元宇宙的风险提示密集而至。周末，除上述之易尚展示之外，还有国光电器和美盛文化发布股价异动公告并提示风险。

　　【行业热点】

　　价格趋稳，硅料市场进入紧平衡

　　医保谈判启动在即 国产创新药群雄竞逐

　　台媒：台积电已向美提交芯片供应链信息，不包括客户特定数据

　　【机构策略】

　　海通证券表示，目前经济并非典型滞胀，政策环境友好，股市估值水平尚可，市场下跌风险不大。宏观政策驱动企业ROE将继续向上，股市微观资金面充裕，市场上涨基础仍在。借鉴历史，跨年行情值得期待，大金融和新基建（硬科技）较优，消费跟涨。

　　【话题公司】

　　马斯克或出售10%股票，比特币大多头建议都用来购买比特币

　　特斯拉CEO马斯克周末就是否出售其所持10%股票在推特上向他的粉丝发起了“民调”，对于他出售股票的目的，有人猜测是为了应对美国政府可能出台的“亿万富翁税”，也有人猜测是为他的股票期权收入缴纳巨额税款。

　　“宁王”豪掷150亿再扩产 持续关注储能产业链投资机会

　　宁德时代11月5日盘后公告，公司拟在贵州省贵安新区投资建设贵州新能源动力及储能电池生产制造基地一期项目，项目总投资不超过人民币70亿元。同日公告，拟在福建省厦门市投资建设厦门时代锂离子电池生产基地项目（一期），项目投资总额不超过80亿元，资金来源为企业自有或自筹资金。

　　巴菲特翻车？伯克希尔经营利润大幅下滑 他在等待什么

　　供应链中断、通胀上升席卷美国经济，“股神”巴菲特麾下的伯克希尔·哈撒韦（下称“伯克希尔”）公司也未能幸免，三季度净利润同比大幅下滑。伯克希尔一如往常提醒，不要过度关注季度报告等短期数据。因为没有等到合适的收购“大象”，巴菲特的现金持有规模也再创新高。虽然被特斯拉CEO马斯克嘲笑投资思想古板，但巴菲特仍坚持企业护城河等价值投资理念，积攒资金、静候时机。

　　【新股申购】

　　新股提示：雅创电子、新点软件、盛美上海、安旭生物今日申购

　　今日可申购雅创电子、新点软件、盛美上海和安旭生物。雅创电子发行市盈率31.81倍，申购代码301099，申购价格21.99元。新点软件发行市盈率40.75倍，申购代码787232，申购价格48.49元。盛美上海发行市盈率398.67倍，申购代码787082，申购价格85元。安旭生物发行市盈率7.44倍，申购代码787075，申购价格78.28元。

　　【公告速递】

　　【热点】

　　华友钴业：与兴发集团合作投建50万吨/年磷酸铁、50万吨/年磷酸铁锂及相关配套项目

　　华友钴业11月7日晚公告，与兴发集团签署合作框架协议，双方围绕新能源锂电材料全产业链进行合作，按照一次规划、分步实施的原则，在湖北宜昌合作投资磷矿采选、磷化工、湿法磷酸、磷酸铁及磷酸铁锂材料的一体化产业，建设50万吨/年磷酸铁、50万吨/年磷酸铁锂及相关配套项目。

　　两连板国光电器：公司未涉及VR/AR设备整机业务 仅为VR/AR设备供应声学模组

　　国光电器11月7日晚发布股票交易异动公告称，截至目前，公司未涉及VR/AR设备整机业务，公司仅为VR/AR设备供应声学模组。公司为M客户A型号VR设备供应声学模组，2021年1-9月，该类业务销售收入占音响电声类业务销售收入的4.04%，占公司营业收入的3.54%。目前已实现销售收入的仅M客户一家。公司已中标M客户其他两个型号VR设备声学模组、一个型号VR设备配套声学配件，目前未实现销售收入，后续订单存在不确定性。

　　易尚展示：近期经营情况正常 内外部经营环境未发生重大变化

　　易尚展示11月7日晚发布股票交易异常波动公告，公司近期经营情况正常，内外部经营环境未发生重大变化。公司未发现近期公共媒体报道了可能或已经对公司股票交易价格产生较大影响的未公开重大信息。股价方面，易尚展示连续三涨停。

　　新城控股：计划由新城环球提前赎回3.5亿美元债券并予以注销

　　新城控股11月7日晚公告，公司结合当前实际经营及财务状况，计划由新城环球提前赎回3.5亿美元债券，并予以注销。本次赎回的资金来源为公司自有资金。相关投资者可于2021年11月8日至17日期间进行赎回申报。

　　【业绩】

　　天邦股份：10月份商品猪销售收入7.9亿元 环比增长70%

　　天邦股份11月7日晚公告， 10月份销售商品猪53.64万头，销售收入7.9亿元，销售均价12.56元/公斤，环比变动分别为67.02%、70.24%、6.13%。

　　【增减持】

　　豪森股份：实控人合计增持1265万元 增持计划已实施完毕

　　豪森股份11月7日晚公告，截至公告披露日，公司实际控制人董德熙、赵方灏、张继周分别通过其控制的企业以集中竞价方式合计增持公司股票 51.61万股，占公司总股本的 0.4032%，合计增持金额 1264.73万元。截至公告披露日，本增持计划已实施完毕。

　　【重大投资】

　　中原内配：与天朤氢能源公司及其全体股东签订增资协议

　　中原内配11月7日晚公告，与天朤氢能源公司及其全体股东签订增资协议，公司拟使用自有资金1250万元向天朤氢能源公司增资；本次增资完成后，公司将持有目标公司20%的股权。

　　杭锅股份：拟通过受让股份及增资的方式取得赫普能源51%股份

　　杭锅股份11月7日晚公告，公司拟通过受让股份及增资的方式取得赫普能源环境科技股份有限公司51%股份，初步协商标的公司整体投前估值不超过30亿元，最终交易价格不超过15.3亿元，其中不高于5亿元用于公司对赫普能源进行增资。标的公司主要从事新能源消纳、火电机组调峰调频等电力辅助服务业务。

　　海亮股份：拟投资建设年产15万吨高性能铜箔材料项目

　　海亮股份11月7日晚公告，拟投资建设年产15万吨高性能铜箔材料项目，投资金额89亿元，项目分三期建设。项目投产后，公司将形成高性能铜箔生产能力15万吨/年，其中锂电铜箔12万吨/年，标准铜箔3万吨/年。

　　石大胜华：子公司拟投建30万吨/年电解液项目、10万吨/年液态锂盐项目

　　石大胜华11月7日晚公告，全资子公司胜华新能源科技（东营）有限公司拟投资建设30万吨/年电解液项目，项目预计总投资16亿元。公司持股51%的子公司胜华新能源拟投资建设10万吨/年液态锂盐项目，项目预计总投资5.6亿元人民币。

　　【并购重组】

　　万德斯：终止本次重组事项并撤回申请文件

　　万德斯11月7日晚公告，综合考虑当前资本市场环境、公司实际情况、资本运作计划，经审慎研究并与中介机构等沟通，公司决定终止本次重组事项并撤回申请文件。

　　【股权变动】

　　萃华珠宝：控制权拟发生变更

　　萃华珠宝11月7日晚公告，上海鸿潮拟通过协议受让公司控股股东翠艺投资持有的萃华珠宝1639万股股份；上海鸿菘、上海鸿杞拟通过现金方式认购不超过 7684.68万股本次非公开发行股票。上述股份转让事项和非公开发行完成后，上海鸿菘及其一致行动人上海鸿杞、上海鸿潮将合计持有萃华珠宝 9324万股股份，占公司总股本的28%。公司控股股东将由翠艺投资变更为上海鸿菘，实际控制人将由郭英杰变更为陈华崇。

　　【其他】

　　九安医疗：子公司新冠抗原家用自测OTC试剂盒获得美国FDA EUA授权

　　九安医疗11月7日晚公告，经美国食品药品监督管理局（FDA）授权，公司美国子公司 iHealth Labs Inc．的新型冠状病毒（SARS-CoV-2）抗原家用自测 OTC 试剂盒（胶体金免疫层析法）获得应急使用授权（EUA）。

　　中密控股：公司受疫情影响部分厂区临时停产

　　中密控股11月7日晚公告，公司总部（成都市武科西四路厂区）有个别员工因与确诊病例有轨迹交集感染新冠病毒，目前公司总部已按照疫情防控相关要求自11月5日起临时停产；本次疫情导致的公司部分产能临时停产，将影响公司部分产品交付，预计对公司2021年第四季度经营业绩产生一定的不利影响。

　　露笑科技：合肥露笑半导体一期进入正式投产阶段

　　露笑科技11月7日晚公告，合肥露笑半导体一期已完成主要设备的安装调试，进入正式投产阶段。后续公司会根据市场订单情况及一期投产情况完成产能的进一步扩张。碳化硅项目的建成投产使公司实现国内6英寸导电型碳化硅衬底片的突破，配合下游电动汽车、充电桩、光伏新能源等市场的巨大需求，未来将对公司经营业绩产生非常积极的影响。

　　王府井：王府井奥莱平原小镇对外营业

　　王府井11月7日晚公告，11月6日，公司旗下王府井奥莱平原小镇对外营业。王府井奥莱平原小镇位于河南省新乡市平原示范区长江大道22号，总建筑面积10万平方米；王府井奥莱平原小镇项目汇集了国际精品、运动休闲、男装女装、儿童鞋服、餐饮娱乐等400余个品牌直营店，并引入多个地区首店，同时涵盖儿童娱乐、环湖餐饮等多种配套项目。

　　汇宇制药：盐酸帕洛诺司琼注射液获药品注册证书

　　汇宇制药11月7日晚公告，从国家药监局网站信息公布获悉，公司产品盐酸帕洛诺司琼注射液已获批注册，药品批准文号：国药准字 H20213850。