广发证券：上调建行目标价为6.68元/股 买入

　　建设银行

　　瑞银证券：我们将建行2009-2011年每股收益预期从0.41元/0.42元/0.53元上调至0.42元/0.48元/0.55元，原因是此前的预测值以2009和2010年的高信贷成本为基础，而目前我们认为国内的信贷周期将被推迟到2011年。新目标价是2010年中期每股账面价值的3.46倍，设定的长期权益回报率为12.0%，权益成本为8.0%，增长率为5.0%(此前设定值为13.1%、9.1%和5.0%)。

　　广发证券：预计建设银行2009年净利润为967.01亿元，每股收益为0.42元，同比增长4.39%。建设银行在国有大行中盈利能力较强，风险控制较好，且在国家项目贷款投放中较具优势。当前建行的估值水平在上市国有银行中为最低，我们维持对其“买入”评级，上调目标价为6.68元/股，对应16倍2009年PE，2.94倍2009PB。